銀行跨界建電商平臺(tái)，如今已經(jīng)成為了一個(gè)潮流。近日有報(bào)道稱，民生銀行牽頭其七家主要非國(guó)有股東單位和民生加銀資產(chǎn)管理有限公司注冊(cè)成立民生電子商務(wù)有 限責(zé)任公司（下稱民生電商）?！蹲C券日?qǐng)?bào)》記者從民生銀行方面證實(shí)了這一消息。不過，銀行跨界目前存在法律方面的障礙，《商業(yè)...-->銀行跨界建電商平臺(tái)，如今已經(jīng)成為了一個(gè)潮流。近日有報(bào)道稱，民生銀行牽頭其七家主要非國(guó)有股東單位和民生加銀資產(chǎn)管理有限公司注冊(cè)成立民生電子商務(wù)有 限責(zé)任公司（下稱民生電商）?！蹲C券日?qǐng)?bào)》記者從民生銀行方面證實(shí)了這一消息。不過，銀行跨界目前存在法律方面的障礙，《商業(yè)銀行法》規(guī)定銀行不得向非金 融機(jī)構(gòu)和企業(yè)投資。民生銀行品牌管理處李利明向本報(bào)記者表示，民生加銀資管是通過設(shè)立資產(chǎn)管理計(jì)劃出資***，民生電商與民生銀行沒有直接股權(quán)關(guān)系。

面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊，多家銀行已經(jīng)自建電子商務(wù)平臺(tái)，但收效并不顯著。銀行與互聯(lián)網(wǎng)的融合并非只有法律和政策層 面的障礙，經(jīng)營(yíng)模式、思維和用戶習(xí)慣的差異，都是銀行進(jìn)軍互聯(lián)網(wǎng)金融的藩籬。有分析人士稱，民生電商可能效仿阿里巴巴推出銀行版的“余額寶”，但基金公司 人士則稱，銀行簡(jiǎn)單復(fù)制互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的產(chǎn)品很難成功，應(yīng)針對(duì)自身特點(diǎn)進(jìn)行創(chuàng)新。

民生銀行與民生電商

不存在直接股權(quán)關(guān)系

民生電商的成立觸動(dòng)了銀行和互聯(lián)網(wǎng)兩大行業(yè)的神經(jīng)，成為近期互聯(lián)網(wǎng)金融的熱門話題。然而，這樣一則重磅消息最初卻源自于一則招聘啟事。

在民生銀行官網(wǎng)，題為“民生電子商務(wù)有限責(zé)任公司（籌）招聘啟事”的網(wǎng)頁(yè)上顯示，“民生電子商務(wù)有限責(zé)任公司即將 在深圳前海注冊(cè)，認(rèn)繳資本金30億元人民幣，是國(guó)內(nèi)靠前家與商業(yè)銀行形成對(duì)應(yīng)關(guān)系的銀商緊密合作型企業(yè)。公司發(fā)起人為中國(guó)民生銀行的七家主要非國(guó)有股東單 位和民生加銀資產(chǎn)管理有限公司?！?/p>

這樣一則招聘啟事立刻引起了媒體和業(yè)界關(guān)注，而這也成為了佐證民生電商成立的較早文字資料。

記者在深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局網(wǎng)站上并沒有查找到民生電子商務(wù)，目前該公司應(yīng)該尚未完成注冊(cè)。

記者聯(lián)系到了民生銀行品牌管理處李利明，他向記者證實(shí)了上述信息，并且表示，“民生銀行只是牽頭發(fā)起，與民生電商并沒有直接股權(quán)關(guān)系?！?/p>

民生電商的股東除了包括民生銀行七家非國(guó)有股東，還有民生加銀資產(chǎn)管理有限公司，該公司是由民生加銀基金管理有限公司發(fā)起成立的，從事特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的資產(chǎn)管理公司。由于民生加銀基金是民生銀行控股的子公司，所以民生加銀資管又可看做是民生銀行的孫公司。

李利明告訴記者，民生加銀資管是通過設(shè)立資產(chǎn)管理計(jì)劃出資***，民生電商與民生銀行沒有直接股權(quán)關(guān)系。

銀行“跨界”

仍存法律障礙

在媒體紛紛報(bào)道后，民生銀行悄然撤下了官網(wǎng)的上述招聘信息。這一做法并不能僅僅用低調(diào)來解釋。

《商業(yè)銀行法》第四十三條明確規(guī)定“不得向非自用不動(dòng)產(chǎn)投資或者向非銀行金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)投資，但國(guó)家另有規(guī)定的除外”，這其實(shí)是從法律層面禁止了銀行投資電商企業(yè)。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)教授郭田勇（中國(guó)銀行廣東省分行也嘗試推出了“云購(gòu)物”電子商務(wù)平臺(tái)。不過記者了解到，這些銀行旗下的電商平臺(tái)均未注冊(cè)為獨(dú)立法人，且運(yùn)營(yíng)多由各家銀行的電子銀行部負(fù)責(zé)。

分析人士指出，迫于監(jiān)管限制，目前銀行多采用在部門層面設(shè)立電商平臺(tái)，而民生銀行則開辟了另一條路徑，即由其股東出資注冊(cè)電商企業(yè)，這樣只要銀行股東結(jié)構(gòu)不出現(xiàn)大的變動(dòng)，就仍對(duì)電商平臺(tái)具有掌控力。不過，對(duì)于大多數(shù)國(guó)有銀行而言，這樣的方式卻不容易復(fù)制。

前海試水

銀行與互聯(lián)網(wǎng)融合

民生電商將注冊(cè)地選在了深圳前海，或許是有意為之。前海這塊位于深圳南山半島西部不大的區(qū)域，近兩年成為了金融業(yè)矚目的焦點(diǎn)，一系列的金融改革均在此先試先行。如今，這里也成為了較早創(chuàng)立者由銀行牽頭成立具有獨(dú)立法人的電商企業(yè)的注冊(cè)地。

目前，民生電商的定位尚不明晰，民生銀行在之前發(fā)布的招聘啟事，是這樣對(duì)其描述的，“公司致力于“融合民智，聯(lián)合 民企，服務(wù)民生”為出發(fā)點(diǎn)，以建設(shè)形成基于中小微客戶需求，有機(jī)融合電子商務(wù)與金融活動(dòng)，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈交易高效撮合的一流市場(chǎng)化平臺(tái)為基礎(chǔ)，向中小微企業(yè)及 個(gè)人提供完善的信息平臺(tái)、服務(wù)平臺(tái)、撮合平臺(tái)、做市平臺(tái)等綜合性電商和金融服務(wù)?！?/p>

近年來，互聯(lián)網(wǎng)金融的興起給傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)帶來的沖擊，尤其是個(gè)人金融業(yè)務(wù)方面。有研究報(bào)告顯示，截至2012年年末，中國(guó)P2P貸款服務(wù)平臺(tái)超過200家，可統(tǒng)計(jì)的P2P線上業(yè)務(wù)借款余額將近100億元，投資人超過5萬人。

雖然從規(guī)模來看，互聯(lián)網(wǎng)金融切走的份額并不足以對(duì)銀行造成太大影響。但互聯(lián)網(wǎng)對(duì)人們生活習(xí)慣的改變，卻影響著未來金融消費(fèi)格局，這也引起了銀行業(yè)界的警惕。在第三方支付領(lǐng)域，銀行已經(jīng)喪失先機(jī)，當(dāng)然不希望丟掉更多的蛋糕。

銀行跨界電商，正是培育自身的網(wǎng)絡(luò)用戶，從而開發(fā)基于互聯(lián)網(wǎng)的金融產(chǎn)品。但此前成立的銀行系電商并未達(dá)到預(yù)期的效果，此次民生銀行牽頭成立獨(dú)立法人的電商企業(yè)，銀行與互聯(lián)網(wǎng)以何種方式融合值得關(guān)注。

效仿阿里

推出銀行版“余額寶”？

有分析人士指出，民生銀行可能會(huì)效仿阿里金融的“余額寶”，將旗下的基金公司與電商平臺(tái)結(jié)合。據(jù)了解，余額寶實(shí)際 上是將基金公司的基金直銷系統(tǒng)內(nèi)置到支付寶網(wǎng)站中，用戶將資金轉(zhuǎn)入余額寶的過程中，支付寶和基金公司通過系統(tǒng)的對(duì)接將一站式為用戶完成基金開戶、基金購(gòu)買 等過程。

“余額寶”推出僅短短一個(gè)多月，規(guī)模便已突破一百億元。海通證券研報(bào)更是認(rèn)為，按目前戶均余額2000元計(jì)算，余額寶潛在規(guī)?？蛇_(dá)1600億元。這無疑對(duì)銀行的零售存款業(yè)務(wù)帶來巨大沖擊。

日前，巨人網(wǎng)絡(luò)已向國(guó)家工商行政管理總局商標(biāo)局遞交“全額寶”商標(biāo)注冊(cè)申請(qǐng)。由于巨人網(wǎng)絡(luò)的創(chuàng)始人史玉柱正是民生銀行的七大非國(guó)有股東，這難免讓業(yè)界猜測(cè)，民生電商或許會(huì)復(fù)制“余額寶”，推出“全額寶”。

不過，這些都還只是業(yè)內(nèi)的猜測(cè)。李利明向記者表示，民生銀行接下來肯定會(huì)和民生電商展開合作，不過現(xiàn)在還在籌備中，一切都為時(shí)尚早。

雖然雙方合作模式尚未對(duì)外界透露，但從此前招聘信息中對(duì)民生電商的介紹，我們可以看出些許端倪，“利用民生銀行龐 大的中小微客戶規(guī)模和牢固的客戶關(guān)系基礎(chǔ)以及業(yè)內(nèi)獨(dú)樹一幟的商業(yè)模式，發(fā)揮在信息流、資金流、物流與民生銀行的互補(bǔ)與協(xié)同作用，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融與電子商務(wù) 的有機(jī)和有效結(jié)合，達(dá)到民生電商、民生銀行、中小微企業(yè)乃至整個(gè)社會(huì)的共贏?！?/p>

雖然多家銀行均對(duì)“余額寶”模式表現(xiàn)出了興趣，但有基金業(yè)人士坦言，銀行與阿里巴巴等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的用戶習(xí)慣存在較大區(qū)別，所以簡(jiǎn)單的復(fù)制“余額寶”很難成功，銀行應(yīng)針對(duì)自身特點(diǎn)進(jìn)行創(chuàng)新。